"Paço" (com ç), significa "palácio". Ex.: O bispo estava hospedado no paço imperial. "Passo" (com ss), significa "ato de andar".
Significado de Paço substantivo masculino Palácio; habitação luxuosa feita para a realeza, para imperadores ou bispos; as pessoas que vivem nesse palácio.
5 etapa, fase, parte, ponto, estágio, estádio, ciclo, período. Exemplo: Estamos prontos para iniciar o próximo passo deste programa. Ação empreendida: 6 ação, decisão, resolução, deliberação, escolha, ato, iniciativa, procedimento, determinação, definição.
O atual acordo ortográfico define que não deve ser usado o hífen em locuções substantivas, adjetivas, pronominais, adverbiais, prepositivas ou conjuncionais. Logo, a forma correta de escrita da expressão é passo a passo, sem hífen. Se você usar "passo-a-passo", estará errado.
Essas duas palavras - passo e paço - existem na língua portuguesa e estão corretas. Os seus significados, porém, são diferentes, devendo ser usadas em situações diferentes. Passo é uma palavra muito usada pelos falantes, referindo-se, principalmente, ao movimento feito com os pés para andar.
Andar mais depressa; acelerar o ritmo.
Edifício público, sede do governo de um município.